Errores Comunes en Análisis Técnico

El análisis técnico es una de las formas más utilizadas de análisis del mercado financiero. El análisis técnico puede aplicarse esencialmente a cualquier mercado financiero, ya sea de acciones, Forex, oro o criptomonedas.

Aunque los conceptos básicos del análisis técnico son relativamente fáciles de entender, es un arte difícil de dominar. Cuando estás aprendiendo una nueva habilidad, es natural cometer errores en el camino.

Esto puede ser especialmente perjudicial cuando se trata de negocios o inversiones. Si no eres cuidadoso y no aprendes de tus errores, corres el riesgo de perder una parte significativa de tu capital. Aprender de tus errores es genial, pero evitarlos lo más posible es aún mejor.

Este artículo discutirá algunos de los errores más comunes en el análisis técnico. Si eres nuevo en el trading, ¿por qué no revisas algunos de los principios básicos del análisis técnico?

¿Cuáles son los errores más comunes que cometen los principiantes al hacer negocios utilizando el análisis técnico?

No cortes tus pérdidas.

Vamos a comenzar con una cita del comerciante de materias primas. Ed Seykota:

Los principales elementos de buenos negocios son: (1) reducción de pérdidas, (2) reducción de pérdidas y (3) reducción de pérdidas. Si puedes seguir estas tres reglas, puedes tener una oportunidad.

Parece simple, pero siempre es bueno recordar la importancia. Cuando se trata de negociación e inversiones, proteger tu capital debe ser siempre tu mayor prioridad.

Las actividades comerciales pueden parecer una tarea abrumadora al principio. Un enfoque interesante para principiantes es el siguiente: el primer paso no es ganar, sino no perder.

Es por eso que puede ser una buena idea comenzar con posiciones más pequeñas o probar negocios sin usar fondos reales. Muchas corredoras tienen un conjunto de pruebas donde puedes probar tus estrategias antes de arriesgar tu dinero. De esta manera, puedes proteger tu capital y solo arriesgar cuando estés obteniendo buenos resultados de manera más consistente.

Establecer un stop loss es simple. Tus operaciones deben tener un punto de invalidación. Es en este punto donde aceptas que tu idea comercial estaba equivocada. Si no aplicas esta mentalidad a tus actividades comerciales, probablemente no tendrás éxito a largo plazo. Un solo negocio malo puede ser muy perjudicial, y puedes terminar sosteniendo un saco perdedor, esperando que el mercado se recupere.

Sobreoperar

Cuando eres un comerciante activo, es un error común pensar que necesitas estar siempre haciendo negocios. Negociar implica mucho análisis y mucha paciencia. Con algunas estrategias, a veces es necesario esperar mucho tiempo para obtener una señal confiable y entrar en una posición. Algunos comerciantes hacen menos de tres negociaciones en un año y aún así logran excelentes resultados.

Consulta esta cita del comerciante Jesse Livermore, uno de los pioneros del day trading:

El dinero se hace sentado, no negociando.

Intenta evitar entrar en una negociación solo por el hecho de entrar en una negociación. No necesitas estar constantemente haciendo operaciones. En algunas condiciones del mercado, de hecho, es más lucrativo no hacer nada y esperar mejores oportunidades.

De esta forma, preservas tu capital y lo preparas para invertir cuando surjan buenas oportunidades comerciales. Vale la pena recordar que siempre aparecen nuevas oportunidades, solo hay que saber cómo esperar por ellas.

Un error similar es el exceso de énfasis en intervalos de tiempo más cortos. Un análisis realizado considerando intervalos de tiempo más largos será generalmente más confiable. Plazos más cortos producirán mucho ruido en el mercado y pueden terminar induciendo a una mayor frecuencia de negocios.

Aunque existen muchos escaladores y comerciantes de corto plazo exitosos, los plazos más cortos generalmente tienen una relación riesgo/recompensa mala. Al ser una estrategia comercial arriesgada, ciertamente no la recomendamos para principiantes.

Trading de venganza

Es común ver a los inversores tratando de recuperar inmediatamente una pérdida significativa. Esto es lo que llamamos comercio por venganza. No importa si quieres ser un analista técnico, operador de swing o day trader — evitar decisiones emocionales es crucial.

Es fácil mantenerse tranquilo cuando las cosas van a tu favor, o cuando cometes errores pequeños. Pero, ¿qué pasa cuando las cosas salen completamente mal? ¿Eres capaz de mantener tu plan de negociación incluso cuando todos están en pánico?

Observe la palabra análisis en el análisis técnico. Claro, esto implica un enfoque analítico de los mercados, ¿verdad? Entonces, ¿por qué un inversionista tomaría decisiones emocionales apresuradas en este entorno?

Si quieres estar entre los mejores inversionistas, debes ser capaz de mantener la calma incluso después de grandes errores. Evita las decisiones emocionales y concéntrate en mantener una mentalidad lógica y analítica.

Entrar en una posición comercial inmediatamente después de sufrir una gran pérdida tiende a causar pérdidas aún mayores. Por lo tanto, algunos comerciantes prefieren no participar en el mercado durante un período de tiempo después de una gran pérdida. De esta manera, pueden retomar las actividades comerciales cuando sus mentes estén más claras.

Obstinación

Si quieres ser un inversionista exitoso, no tengas miedo de cambiar de opinión. Con frecuencia. Las condiciones del mercado cambian muy rápidamente y una cosa es cierta, seguirán cambiando. Tu trabajo como inversionista es reconocer estos cambios y adaptarte a ellos. Una estrategia que funciona muy bien en un ambiente exclusivo puede no funcionar en otro.

Vamos a ver lo que el legendario inversor Paul Tudor Jones tenía que decir sobre sus posiciones:

Todos los días asumo que cada posición que tengo está equivocada.

Es una buena práctica intentar usar el otro lado de tu argumentación para identificar sus posibles puntos débiles. De esta manera, tus tesis de inversión (y decisiones) pueden ser más amplias y efectivas.

Esto también nos lleva a otro punto: los sesgos cognitivos. Los sesgos pueden afectar mucho tu toma de decisiones, nublar tu juicio y limitar el abanico de posibilidades que podrías considerar.

Asegúrate de comprender al menos los sesgos cognitivos que pueden afectar tus planes comerciales, para que puedas mitigar sus consecuencias de manera más efectiva.

Ignorando las Condiciones Extremas del Mercado

Hay momentos en que las cualidades predictivas del análisis técnico son menos confiables. Estos pueden ser eventos de cisne negro u otros tipos de condiciones extremas del mercado, fuertemente influenciados por la emoción y la psicología de masas.

Al final, los mercados son movidos por la oferta y la demanda. En ciertos momentos, los mercados pueden mostrar un gran desequilibrio hacia un lado o hacia el otro.

Tomemos el ejemplo del Índice de Fuerza Relativa (RSI), un indicador de impulso. Generalmente, si indica un valor por debajo de 30, el activo puede considerarse sobrevendido. ¿Cuando el RSI cae por debajo de 30, esto es una señal comercial inmediata?

¡Claro que no! Eso significa que el momento del mercado está actualmente determinado por el lado de los vendedores. En otras palabras, solo indica que en ese momento los vendedores tienen más fuerza que los compradores.

El RSI puede alcanzar niveles extremos durante condiciones de mercado extraordinarias. Puede incluso caer a un solo dígito, cerca de la lectura más baja posible (cero). Incluso una lectura tan extrema, sobrevendida, puede no significar necesariamente una inversión inminente.

Tomar decisiones ciegas basadas en herramientas técnicas que alcanzan ciertos valores puede costar mucho dinero. Esto es especialmente cierto durante eventos de cisne negro, cuando puede ser muy difícil interpretar la acción del precio.

En tiempos como estos, los mercados pueden ir en muchas direcciones y ninguna herramienta analítica puede describirlo con precisión. Es por eso que es importante considerar siempre otros factores y no confiar en una sola herramienta.

Olvida que el Análisis Técnico es un Juego de Posibilidades.

El análisis técnico no trata de absolutos. Es una herramienta que maneja probabilidades. Esto significa que no importa en qué enfoque técnico bases tus estrategias, nunca hay una garantía de que el mercado se comportará como se espera. Tal vez tu análisis sugiera que hay una probabilidad muy alta de que el mercado suba o baje, pero aún así no será una certeza.

Al definir tus estrategias comerciales, debes considerar todo esto. No importa cuán experimentado seas, nunca es una buena idea asumir que el mercado seguirá tu análisis. Si haces esto, estarás sujeto a exagerar y apostar demasiado en un resultado, con el riesgo de sufrir grandes pérdidas financieras.

Siguiendo ciegamente a otros inversores.

Para dominar cualquier habilidad, es esencial evolucionar constantemente. Especialmente cuando se trata de actividades comerciales en los mercados financieros. El cambio de las condiciones del mercado hace de esto una necesidad. Una de las mejores maneras de aprender es seguir a analistas técnicos y negociadores experimentados.

Mientras tanto, si deseas volverte consistentemente bueno, es importante identificar tus propios puntos fuertes y desarrollarlos. Considéralos como ventajas específicamente tuyas. En otras palabras, es el conjunto de características que te diferencian de los demás como inversionista.

Si lees varias entrevistas con inversionistas exitosos, seguramente notarás que utilizan estrategias diferentes. Una estrategia que funcione perfectamente para un inversionista puede ser considerada completamente impracticable para otro. Hay innumerables maneras de lucrar con los mercados. Solo necesitas descubrir cuál de ellas se adapta mejor a tu personalidad y a tu estilo de negociación.

Entrar en una negociación basado en el análisis de otra persona puede funcionar a veces. Sin embargo, si sigues ciegamente a otros inversionistas sin entender el contexto, definitivamente eso no funcionará a largo plazo.

Claro, esto no significa que no debas seguir y aprender de los demás. Lo importante es pensar si realmente estás de acuerdo con la estrategia comercial y evaluar si es la correcta para ti. No debes seguir ciegamente a otros inversores, incluso si son experimentados y respetados.

Conclusión

Hemos hablado sobre algunos de los errores más comunes que debes evitar al utilizar el análisis técnico. Recuerda, el trading no es fácil. Generalmente, es mejor abordar el trading con una mentalidad a largo plazo.

Convertirse consistentemente bueno en negociaciones es un proceso que lleva tiempo. Esto requiere mucha práctica para refinar tus estrategias y aprender a formular tus propias ideas comerciales. Así, puedes encontrar tus puntos fuertes, identificar tus puntos débiles y controlar tus decisiones comerciales e inversiones.