¿Qué es un Préstamo de Criptomonedas?

El préstamo criptografiado es el proceso de préstamo de criptomonedas a prestatarios con una tasa de interés predeterminada.

Permite que los acreedores obtengan una ganancia consistente con criptomonedas no utilizadas y que los prestatarios usen esos fondos para otras actividades financieras potencialmente lucrativas.

Aunque las acciones fundamentales de contraer y prestar son las mismas que en las finanzas tradicionales, los préstamos de criptomonedas han revolucionado la práctica de varias maneras. Para entender estas innovaciones, revisaremos brevemente cómo funcionan los préstamos bancarios.

Préstamo de Criptomonedas VS Préstamo Bancario

Los bancos siempre han funcionado como componentes esenciales de las infraestructuras financieras de las sociedades modernas.

En general, ellos asumen el papel de intermediarios que conectan a los acreedores con los deudores de manera segura. Antes de aprobar cualquier préstamo, un banco revisará cuidadosamente el historial financiero y crediticio del prestatario para minimizar los riesgos de que una persona o empresa no los pague.

En el peor de los casos, si una parte no puede pagar, el banco generalmente estará al tanto de cualquier garantía que pueda ser embargada y vendida para recuperar las pérdidas.

Debido a estas precauciones, su durabilidad histórica y la madurez de estas instituciones, son vistos como opciones seguras para depositar y ganar tasas de interés estándar en monedas fiduciarias locales. Obviamente, a cambio de la prestación de tales servicios, los bancos cobran varias tarifas.

1. Criptomonedas

La primera y más obvia diferencia entre los bancos tradicionales y los préstamos de criptomonedas es la moneda utilizada. Como se implica, los préstamos de criptomonedas se realizan con c criptomonedas como Bitcoin. Esa simple cambio en las monedas ya lleva a varias diferencias.

2. Volatilidad del precio

Una de las principales implicaciones del uso de Bitcoin es la volatilidad de los precios. No es inusual que el BTC experimente oscilaciones de precios de miles de dólares en un solo día, hora o incluso minuto.

Eso significa que, independientemente de las tasas de interés, tanto los deudores como los acreedores pueden experimentar significativos. ganancias o pérdidas.

Las criptomonedas también son relativamente nuevos activos, con liquidez mucho menor que las monedas fiduciarias. Esto restringe un poco la participación en préstamos criptográficos y hace que los préstamos sean mucho más limitados en tamaño.

3. Totalmente digital

Sin embargo, los préstamos criptografiados aún ofrecen beneficios que los bancos tradicionales no ofrecen. Por ejemplo, el proceso de evaluación de una persona, histórico financiero Con los formularios o procedimientos de inscripción estándar, es bastante complicado.

Con la criptografía, cualquier persona que posea algunos tokens puede participar del préstamo o del préstamo casi de forma instantánea. Aunque los bancos aún dependen mucho de la documentación, los préstamos criptográficos son totalmente digitales.

De hecho, el préstamo criptografiado utiliza mecanismos diferentes para garantizar el reembolso, eliminando por completo la necesidad de puntaje de crédito o verificación de antecedentes. Una vez más, esto hace que el acceso a préstamos criptográficos sea mucho más simple y accesible.

A continuación, examinaremos las diferentes categorías de servicios de préstamo de criptomonedas disponibles y sus características exclusivas.

Préstamo Criptográfico Centralizado VS Descentralizado

Ambas las plataformas centralizadas y descentralizadas ofrecen a los usuarios una manera de ganar intereses en su criptomoneda. Sin embargo, dependiendo de cuál se utilice, el proceso y los riesgos pueden ser bastante diferentes.

¿Qué son las plataformas de préstamo centralizadas de criptomonedas?

Las plataformas de criptomonedas centralizadas son empresas financieras especializadas en criptomonedas. Son muy similares a los bancos tradicionales en muchos aspectos.

Como los bancos, estas plataformas se encargarán de coordinar el movimiento de fondos entre acreedores y deudores.

La empresa determinará las tasas de interés apropiadas para cada parte y procesará los pagos automáticamente. También será responsabilidad de estas plataformas hacer cumplir y seguir sus propios procedimientos para garantizar el reembolso.

Debido a esos cargos, los usuarios deben cumplir con sus términos de servicio, que a menudo pueden incluir verificación de identidad (procedimientos KYC La empresa, por su parte, obtiene ganancias con el cobro de diversas tarifas.

Sin embargo, como están especializados en criptomonedas, el proceso de depósito y préstamo de criptomonedas es bastante simple, ya que todo se puede realizar en línea.

De la misma manera, los procesos de registro son muy fáciles en comparación con los bancos tradicionales. Siempre que los usuarios puedan confiar en la capacidad de una plataforma para mantener los activos seguros y realizar pagos sin demora, seguirán siendo alternativas mucho más accesibles y lucrativas que los bancos fiduciarios.

Sin embargo, las tasas de interés más altas ofrecidas a través de préstamos criptográficos se ven compensadas por algunos riesgos. Un usuario que debe depender de una plataforma centralizada para mantener la custodia de sus fondos está expuesto a un único punto de falla.

Si la empresa actúa de forma maliciosa o es víctima de una invasión, el usuario puede tener pérdidas irremediables. Además, las organizaciones financieras relacionadas con las criptomonedas no están tan reguladas como los bancos y no disfrutan de seguros del gobierno.

¿Qué son las plataformas de préstamo de criptomonedas descentralizadas?

Las plataformas de criptomonedas de préstamo descentralizado son esencialmente protocolos que emplean contratos inteligentes de DeFi (Finanzas Descentralizadas) para automatizar el proceso de préstamo.

A través de estos contratos, los acreedores pueden conectarse con los prestatarios de una manera más directa que no requiere la supervisión de terceros.

Recuerda que estos contratos inteligentes son fragmentos de código o instrucciones inmutables que se ejecutan según lo previsto y sin fallas, una vez que se cumplen ciertas condiciones.

Vamos explorar los mecanismos exclusivos de préstamos criptográficos descentralizados examinando un ejemplo. Como un prestamista en el espacio DeFi, en lugar de depositar su dinero en un banco, seleccionarías un pool de préstamos en una de esas plataformas.

Estos pools son esencialmente como cuentas en las que los acreedores almacenan o juntan su dinero y lo ponen a disposición de los prestatarios. Cada pool tiene su propio conjunto de reglas dictadas y aplicadas por contratos inteligentes.

Estas reglas o requisitos incluyen qué criptomonedas serán permitidas en el pool, por cuánto tiempo los acreedores deben almacenar sus fondos y el porcentaje de las tarifas que los prestatarios tendrán que pagar.

Después de seleccionar un pool que acepte la criptomoneda que deseas prestar con tasas de interés o condiciones que te agraden, puedes transferir instantáneamente tus fondos a ese pool.

A diferencia de los bancos o plataformas centralizadas, no hay absolutamente ningún tipo de proceso de registro o verificación de identidad necesario. Además, sus fondos se almacenan de manera segura en estos grupos que no pertenecen a entidades privadas específicas.

Cada transacción es registrada de forma transparente Es fácilmente visualizable en la blockchain. Este es un beneficio que generalmente no obtienes con las plataformas centralizadas, ya que ellas gestionan sus propias transacciones internas.

Digamos que hayas seleccionado un pool BTC / ETH. Esto significa que, siempre que transfieras tu BTC al pool y cumplas con los requisitos dictados por el contrato inteligente, recibirás automáticamente las tasas de interés predeterminadas.

En este punto, puedes estar preguntándote por qué hay una segunda criptomoneda (ETH) asociada a este pool. Para entender esto, ahora vamos a cambiar a la perspectiva del prestatario.

Si estás tratando de pedir dinero prestado a un banco, como se mencionó anteriormente, necesitarás una aceptable. puntuación de crédito o de activos suficientes como garantía.

El concepto de garantía también se aplica a los préstamos criptográficos descentralizados. Para prestar BTC de este pool de BTC / ETH, el contrato inteligente exige que primero ofrezcas un valor de ETH igual o superior al valor de BTC que deseas prestar.

Así es como el pool garantiza que, incluso si nunca devuelves el BTC, los acreedores aún serán compensados. Si deseas prestar $100 en BTC, la mayoría de los pools requerirá que primero deposites $150 en ETH.

Después de concluir sus actividades financieras utilizando el BTC prestado, puede transferir el monto original más los intereses acordados de vuelta al pool en cualquier momento. El contrato inteligente entonces liberaría inmediatamente su garantía ETH de vuelta a usted.

Su pago de intereses adicionales se distribuye automáticamente a todos los acreedores en proporción a cuánto BTC cada uno contribuyó al fondo.

Riesgos de plataformas de préstamo de criptomonedas descentralizadas

Una vez más, una de las principales preocupaciones con los servicios de criptografía de préstamos descentralizados es la volatilidad.

Las oscilaciones de precios significativas pueden llevar fácilmente a retornos inestables o incluso pérdidas para los acreedores. Además, por más poderosos e innovadores que sean los contratos inteligentes, no son instrumentos perfectos.

Son tan buenos como la persona que los escribió. Ha habido varias instancias de hackers explotando errores o fallas en el código para extraer fondos de manera maliciosa de pools de maneras no intencionadas.

Finalmente, las tasas de interés generalmente se determinan en función de la liquidez de estas carteras. Con la volatilidad, grandes cantidades de criptomonedas pueden entrar y salir de estos pools en cortos períodos de tiempo. A medida que esto sucede, las tasas de interés pueden volverse cada vez más desfavorables, especialmente cuando se consideran los costos de oportunidad.

Usos para Préstamos de Criptomonedas

Para alguien con fondos no utilizados en busca de ganancias, el préstamo de criptomonedas es una excelente opción para obtener un ingreso pasivo a través del pago de intereses.

Sin embargo, dado que el préstamo criptografado requiere garantías por adelantado, puede ser difícil imaginar cuándo o por qué alguien querría prestar fondos de esta manera si ya tuviera activos alternativos que pudieran ser utilizados. La realidad es que existen varias maneras creativas y lucrativas de aprovechar estos tipos de préstamos.

1. Arbitraje de tasas de interés— El gran número de opciones de préstamo criptográfico centralizadas y descentralizadas disponibles significa una gran variedad de tasas de interés para todas las criptomonedas. Frecuentemente, una persona puede descubrir que una moneda puede ser prestada a una tasa de interés baja en una billetera, pero puede ser prestada para ganar una tasa de interés más alta en otra billetera. Esto, por supuesto, supone que la criptomoneda utilizada como garantía también tenga un potencial de ganancia menor que el fondo prestado.
2. Especulación de precio— imagina que encuentras una piscina BTC / USDT y acredita que el precio del BTC caerá pronto. Puedes depositar tu garantía en USDT para pedir prestados $100 de BTC. Vendes el BTC de inmediato y si el precio cae un 50%, puedes recomprar el BTC por $50. Al devolver el monto original del BTC prestado, tendrás una ganancia de $50 menos la tasa de interés.
3. Préstamo relámpago— Esta es una innovación nueva y única en la industria de préstamos de criptomonedas que permite a los usuarios tomar préstamos sin garantía. En su lugar, un contrato inteligente está programado de tal manera que los fondos prestados deben regresar a la cuenta original en un solo conjunto de transacciones. Por ejemplo, tomas prestados 100 USDT a través de un préstamo relámpago con un contrato inteligente que tiene varias etapas. Estas etapas pueden incluir una serie de transacciones de arbitraje de tasas de interés para generar ganancias y, al mismo tiempo, terminar con los 100 USDT originales regresando a la cuenta del préstamo. Si alguna de las etapas intermedias no puede ejecutarse de manera que permita el retorno del dinero, el préstamo completo nunca se iniciará. A través de este contrato inteligente de varias etapas, el prestamista siempre puede garantizar el retorno seguro de los fondos más intereses. La principal desventaja de este método es el conocimiento de codificación necesario para interactuar y configurar estos contratos de manera adecuada. Por ahora, es una opción que permanecerá inutilizable para los prestatarios de criptomonedas comunes.

Algunas Plataformas de Préstamos de Criptomonedas

ETH Préstamo

Plataforma de préstamo descentralizada que utiliza contratos inteligentes. A través de ellos, los prestatarios ingresan la cantidad que necesitan. Los contratos de préstamo no son de custodia. Y son financiados por una suma que garantiza que el prestatario tendrá los recursos para pagar.

Red Celsius

La forma en que funciona esta plataforma es bastante simple. Los usuarios pueden ganar hasta un 10% de interés en sus monedas criptográficas. No hay tarifas mínimas de depósito o retiro. Una calculadora muestra cuánto pueden ganar los usuarios de forma semanal. La plataforma acepta BTC, ETH, LTC, DASH, XRP, entre otras criptomonedas.

Sistema SALT

SALT, acrónimo de Tecnología de Préstamo Automatizado Seguro, es una empresa creada en 2017 que ofrece un sistema de préstamo que facilita la obtención de moneda fiat. Así, permite que una cierta cantidad de activos criptográficos sea garantizada como respaldo. Estas monedas se almacenan offline para medidas de seguridad.

BlockFi

Los servicios de préstamo de criptoactivos de BlockFi también funcionan con un depósito de garantía. Los prestamistas pueden ganar hasta un 6,2% al año, una tasa que no es muy interesante para los estándares brasileños. El financiamiento se realiza el mismo día a través de una moneda o stablecoins El monto tomado puede pagarse de una sola vez al final del plazo o refinanciarse.

Inlock

Con sede en Estonia, Inlock funciona de la misma manera que los otros. Es decir, los usuarios pueden invertir su dinero para ganar intereses y solicitar préstamos. Aseguran ser una fintech independiente, sin ninguna conexión con bancos o servicios de crédito.

Concluyendo sobre préstamos de criptomonedas

Por ahora, los préstamos de criptomonedas aún están en sus inicios, pero el conjunto actual de opciones disponibles ya ofrece ventajas significativas en comparación con los bancos tradicionales.

A medida que la tecnología y la inversión en este sector aumentan, también aumentan los beneficios para todos los poseedores de criptomonedas.